Jak hluboko do kapsy si sáhnou domácnosti po zpřísnění hypotečních limitů?

Česká národní banka dnes zpřísnila s platností od dubna 2022 limity pro poskytování hypoték.

„Tyto kroky ČNB učinila z toho důvodu, aby se hlavní hráči na hypotečním trhu, z obavy o ztrátu tržního podílu, nepřidali k několika málo bankám, které rozvolnily svoje schvalovací standardy při poskytování úvěrů na bydlení,“ řekl Jiří Sýkora, hypoteční analytik společnosti Fincentrum & Swiss Life Select.

Podle něj příští rok na jaře kvůli těmto novým opatřením (viz box vpravo) nedosáhne na hypotéky desetina lidí, kteří by za předchozích podmínek hypotéku dostali.

„Důvody zpřísňování makroobezřetnostní politiky nesouvisí se snahou ČNB korigovat trh bydlení, ale zabránit tomu, aby bankovní sektor poskytoval více rizikové úvěry, které by mohly v budoucnu snížit jeho odolnost a stabilitu,“ podotknul pro ČTK analytik České bankovní asociace Jakub Seidler.

Jaké budou dopady na domácnosti?

Banky za prvních deset měsíců letošního roku rozpůjčovaly přes 350 miliard korun. „Je jasné, že na konci roku se tato částka bude velmi blížit hodnotě 400 miliard korun, což loňský rekordní rok překročí téměř 1,5krát. Kromě úvěrů na vlastní bydlení tvoří velkou část této částky i úvěry na tzv. investiční nemovitosti. A právě na tento segment mají zpřísněné limity mířit nejvíc,“ okomentoval říjnové statistiky Sýkora.

Je však jasné, že tato regulace ČNB zasáhne trh jako celek. A to zejména regulace LTV, kdy klienti budou muset sáhnout hlouběji do své kapsy. Při koupi budou muset vložit daleko víc vlastních prostředků než doposud.

Například rodina kupuje byt o velikosti 60 m² v Praze. Při jeho průměrné ceně kolem 7 milionů korun, si tak musí připravit 1,4 milionu korun ze svých financí.

Druhým velmi důležitým faktorem, který bude mít za následek zmírnění zájmu o úvěry na bydlení, je i nadále se zvyšující úroková sazba. Už dnes, nabídkové sazby některých hypoték atakují hodnotu 5 procent a to ještě ČNB pro letošní rok neřekla své poslední slovo.

„Dá se tedy očekávat, že dojde ještě ke zvýšení základní úrokové sazby. Na jaře tak mohou sazby dosáhnout i do nedávna nepředstavitelných 6 procent,“ uvedl Sýkora.

VÍCE K TÉMATU:

Hlad po hypotékách slábne. Refixace navíc spolkne víc peněz domácností

Blíží se konec hypotečního boomu? A kam až mohou vystoupat sazby hypoték?

PODCAST: Jan Pavel (Národní rozpočtová rada): Vyšší sazby se v reálné ekonomice odrazí až s delším časovým odstupem

Zájem o hypotéky patrně poroste

Rozhodnutí ČNB zpřísnit podmínky pro poskytování hypoték není velkým překvapením,  jelikož se o něm spekulovalo již delší dobu. Nicméně většina bank již tyto podmínky dodržuje. Centrální banka nicméně takto dala výrazně najevo, že nepodporuje nákupy investičních bytů a chce podpořit mladé v pořízení vlastního bydlení.

I přes změny limitů bude příští rok zájemce o výše zmíněnou průměrnou nemovitost v Praze daleko více zajímat stav jeho financí. Tedy to, jestli najde na svých účtech 1,4 milionu korun. A hlavně jestli ve svém rozpočtu nalezne téměř 39 500 korun na měsíční splátku než to, zda tato splátka je ve správném poměru vůči jeho příjmům.

„Dá se tedy předpokládat, že zájem o hypotéky, který začínal kvůli rostoucím sazbám pomalu klesat, tak může opět vzrůst. Půjde o klienty, kteří o koupi domu, bytu nebo chaty uvažují a nechtějí být omezováni staronovými limity ČNB. A přestože půjde zejména o starší 36 let (pro mladé se mnoho nezmění), tak půjde o poměrně velikou skupinu klientů,“ doplňuje Sýkora.

Zejména v prvním čtvrtletí 2022 si majitelé nemovitostí mající zájem prodat budou moci vybírat z nárazové poptávky. Očekává zvýšený zájem i o méně atraktivní nemovitosti.

K poklesu prodaných úvěrů na bydlení, se podle Sýkory trh opět vrátí až v průběhu roku 2022. A odborníci se také shodují na tom, že od dubna se očekává výrazný přesun Čechů do nájmů. Tento trend se navíc podle nich ve velkém dotkne i vyšší střední třídy.